Les fondations privées peuvent fonctionner pour certains

La Fondation Bill & Melinda Gates est la plus importante et sans doute la fondation privée la plus connue aux États-Unis. Bien que tous ceux qui créent une base réussie ressemblent à ceux de Gateses, le couple peut être un modèle utile pour décider si une fondation privée répond à vos objectifs de bienfaisance. Si vos objectifs et vos ressources ne s’harmonisent pas avec un tel projet, une alternative pourrait être meilleure.

Aux États-Unis, une fondation privée est définie comme une entité à but non lucratif qui n’est pas un organisme de bienfaisance public, tel que défini par l’article 501 (c) (3) du Internal Revenue Code. Dans la pratique, cela signifie qu’une fondation privée doit être financée et contrôlée par un seul individu, une famille ou une entreprise, et doit être exploitée exclusivement à des fins religieuses, scientifiques, littéraires ou éducatives; pour les tests de sécurité publique; ou pour la prévention de la cruauté envers les animaux ou les enfants. Beaucoup de fondations privées appuient leurs causes en accordant des subventions aux organisations investies dans ces causes.

Les particuliers, les familles ou les entreprises peuvent avoir diverses raisons pour créer des fondations privées. Les fondations offrent aux donateurs un grand contrôle sur la façon dont les contributions sont consacrées, ce qui leur permet de diriger les cadeaux vers des fins qu’ils valorisent. Les fondations privées peuvent également offrir un prestige et un héritage aux fondateurs et à leurs descendants. De nombreuses fondations soutiennent la radiodiffusion publique, les projets de construction de fonds dans les universités ou souscrit d’autres projets éducatifs ou artistiques qui portent les noms des fondations ou reconnaissent leur générosité.

Pour les familles, les fondations privées peuvent offrir un emploi utile et transmettre les valeurs des générations plus anciennes aux plus jeunes. Les parents peuvent souhaiter impliquer leurs enfants dans des décisions philanthropiques ou fournir des carrières à long terme qui exercent les bases pour les enfants dont beaucoup n’ont pas besoin de travailler. En outre, certaines fondations offrent une plus grande visibilité et un plus grand prestige pour ceux qui sont impliqués à des niveaux élevés.

Les fondations privées possèdent également certaines caractéristiques de planification financière qui peuvent être utiles aux donateurs. Un donateur peut utiliser une base pour prendre une déduction fiscale immédiate pour une contribution de bienfaisance, même si la fondation n’utilise pas la contribution pour une subvention jusqu’à une date ultérieure. Cela peut permettre au donateur de faire preuve de souplesse dans le calendrier d’un don.

Création d’une fondation privée

Pour créer une fondation privée, vous devez créer une entité juridique distincte, soit une société, soit une fiducie de bienfaisance. Si cela semble complexe, il l’est. L’aide professionnelle est presque toujours essentielle. Une équipe qui comprend des conseillers juridiques et financiers aidera à garantir que votre fondation a une base solide. Cependant, voici les étapes de base.

Si vous décidez de créer une société, vous devez déposer des statuts avec l’état de domicile de votre organisation. Votre fondement aura besoin de règlements, qui doivent être rédigés et adoptés. Vous devrez également nommer un conseil d’administration et des agents. Notez que certains États ont des règlements spécifiques à la participation de «directeurs intéressés» – les personnes qui sont rémunérées pour leurs services ou sont membres de la famille. Par exemple, en Californie, plus de 49 pour cent de l’organe directeur de la société peut être composé d’administrateurs intéressés. Si vous prévoyez utiliser votre base pour donner son statut aux membres de la famille, veillez à ne pas corroborer ce genre de règles. En règle générale, les sociétés disposent de processus décisionnels moins souples que les fiducies de bienfaisance. Les entreprises organisent généralement des réunions annuelles, des avis de réunions et des processus de vote structuré.

Si vous décidez plutôt d’une fiducie de bienfaisance, la fiducie est généralement établie en élaborant un document de fiducie irrévocable. Cela rend plus facile d’imposer des restrictions perpétuelles aux termes de la fondation, comme le but de la confiance ou la désignation des syndics. Contrairement à une société, une fondation fondée sur la confiance n’est pas requise pour déposer des statuts constitutifs ou pour obtenir une renonciation à la dissolution lorsqu’il est fermé. Vous n’aurez pas non plus besoin de contourner la règle des 49 p. 100 lors de la nomination des administrateurs. Le principal inconvénient, cependant, est que la base aura moins de flexibilité en matière de modification de la structure de gouvernance, car elle est établie au moment de la rédaction du document de fiducie.

Pour l’un ou l’autre type de fondation, vous devrez également soumettre le Formulaire 1023 à l’Internal Revenue Service pour demander une exonération fiscale en vertu de l’article 501 (c) (3). Cela permet à la fondation d’éviter de payer une taxe sur les fonds excédentaires qu’elle détient au bout d’un an, ainsi que de permettre aux donateurs de demander des déductions de charité pour leurs contributions. Notez qu’à partir de cette écriture, l’IRS est significativement en retard dans l’émission de lettres de détermination qui confirment la reconnaissance par le gouvernement du statut d’exonération fiscale. Bien que vous puissiez toujours déduire les contributions à une organisation 501 (c) (3) avant la délivrance de la lettre de détermination de l’IRS, si l’IRS refuse en définitive la demande, la déduction sera refusée. Si vous craignez que votre formulaire 1023 soit approuvé, cela pourrait influencer votre décision de contribuer.

L’article 501 (c) (3) est divisé en deux catégories: fondations privées et organismes de bienfaisance publics. Par rapport à ceux des organismes de bienfaisance publics, les donateurs à des fondations privées reçoivent une déduction de bienfaisance moins attrayante pour leurs cadeaux. Pour les biens autres que la trésorerie et le stock, les contributions à la plupart des fondations privées ne sont déductibles que dans la limite de la base fiscale du donateur ou de la juste valeur marchande, selon le montant le moins élevé. Il existe également un plafond surle montant des cadeaux qui peuvent être déduits du tout. Pour les cadeaux en espèces, la limite est de 30 pour cent du revenu brut ajusté du donateur (contre 50 pour cent de l’AGI pour les dons aux organismes de bienfaisance publics). Pour les biens appréciés, le plafond est de 20 pour cent de l’AGI (contre 30 pour cent pour les organismes de bienfaisance publics).

Les limitations ci-dessus s’appliquent aux «fondations non opérationnelles», des fondations privées qui accordent principalement des subventions à d’autres organismes de bienfaisance plutôt que d’exploiter eux-mêmes une entreprise de bienfaisance. Les bailleurs de fonds aux fondations opérationnelles privées, ceux qui exercent directement des activités de bienfaisance et quelques fondations non opérationnelles ont le droit d’utiliser les limites plus libérales qui s’appliquent aux organismes de bienfaisance publics.

Une fois que votre base est en cours d’exécution, vous et tous les autres agents devraient être conscients des exigences réglementaires strictes auxquelles il est soumis. Encore une fois, les conseillers professionnels seront inestimables pour s’assurer que votre fondation respecte ses obligations. Certaines limitations incluent:

Les fondations sont interdites de faire des investissements qui mettent en péril leur capacité à exercer leurs objectifs de bienfaisance déclarés.
Il est interdit aux fondations de s’engager ou de financer un lobbying législatif.
Ils ne peuvent pas accorder de subventions à une entité qui n’est pas un organisme de bienfaisance public américain, à moins d’exercer une «responsabilité des dépenses» accrue par enquête et examen.
Les fondations doivent faire des distributions à des fins de bienfaisance chaque année égales à au moins 5 pour cent de leurs actifs d’investissement totaux.
Aucun auto-négociation n’est autorisé (y compris les initiés qui achètent des articles de la fondation, vendent des articles à la fondation, empruntent de l’argent à la fondation ou conservent des actifs de fondation dans des locaux privés).
Les rapports annuels et les dépôts d’impôts sont obligatoires.
En plus de la réglementation, les fondations sont assujetties à des frais d’administration et d’investissement permanents qui peuvent s’accumuler rapidement. Compte tenu de ces facteurs, les fondations privées sont généralement lourdes et coûteuses à administrer, même lorsqu’elles sont opérationnelles. Il n’y a pas de règle dure et rapide, mais la sagesse générale affirme que les fondations privées ne sont pas la meilleure option, sauf si vous avez un don de moins de 2 à 3 millions de dollars.

Alternatives aux fondations privées

Selon la motivation de vos cadeaux de bienfaisance, le montant que vous prévoyez donner et vos objectifs à long terme, d’autres véhicules peuvent être plus appropriés.

L’option la moins onéreuse peut être simplement de faire vos contributions de bienfaisance directement à une organisation existante. Si une organisation poursuivant vos objectifs existe déjà et que vos principales motivations sont de soutenir une cause spécifique et de réduire votre fardeau fiscal, il peut y avoir peu de raisons de réinventer la roue.

Si vous ne savez pas où vous souhaitez faire un don, mais souhaitez faire un cadeau déductible d’impôt dans un certain délai, vous pouvez également considérer les fonds conseillés par les donateurs. Dans ces fonds, un donateur fait des contributions que le fonds attribue à un portefeuille de placements. Le don se développe dans le portefeuille, alors le donateur peut recommander des subventions à des organismes de bienfaisance particuliers au fil du temps. La contribution initiale reçoit le même traitement fiscal que les cadeaux aux organismes de bienfaisance publics, ce qui est plus favorable que pour la plupart des fondations privées. Donoradvised funds sont également moins coûteux et nécessitent beaucoup moins d’administration que de créer une base. Des compagnies comme Charles Schwab, Vanguard et Fidelity les offrent toutes. Toutefois, le donateur abandonne le contrôle légal du don, ce qui signifie que le fonds n’est pas tenu d’agir sur les recommandations de subvention.

Si vous trouvez l’idée de faire appel à des organismes de bienfaisance, mais que vous souhaitez également assurer une source régulière de revenus, vous pouvez considérer une fiducie de bienfaisance à l’étranger. Ce type de fiducie fournit un flux de revenus au constituant (ou à un autre bénéficiaire désigné) sur une durée déterminée ou le reste de la vie du bénéficiaire. Une fois le terme expiré, ou après le décès du bénéficiaire, les biens restants passent à un organisme de bienfaisance ou à des organismes de bienfaisance choisis. Le flux de revenu peut être soit une annuité, soit un pourcentage des actifs de la fiducie au 31 décembre de chaque année. Le financement d’une fiducie de résidence de bienfaisance de l’un ou l’autre type vous permet de prendre une déduction fiscale immédiate égale à la valeur actuelle des intérêts restants projetés (le montant devant être transmis à l’organisme de bienfaisance).

Une autre option fondée sur la confiance est une fiducie de bienfaisance principale. Dans cette situation, l’organisme de bienfaisance reçoit le flux de revenu, en tant que rente ou en pourcentage des actifs de la fiducie, sur une durée déterminée ou la durée de vie du constituant. À la fin du mandat de la fiducie, les actifs restants reviennent au constituant ou à d’autres bénéficiaires désignés. Si le constituant choisit de payer l’impôt sur le revenu de la fiducie, une telle fiducie peut accorder une déduction de bienfaisance égale à la valeur actualisée nette de la rente au moment de la création de la fiducie.

Comme vous pouvez le voir, les fondations privées sont loin d’être la seule option pour les dons de bienfaisance prévus. Cependant, pour ceux qui font de grands cadeaux qui recherchent une mesure de contrôle, une reconnaissance potentielle à long terme ou une façon de transmettre des valeurs philanthropiques à d’autres membres de leur famille, les fondations privées peuvent encore jouer un rôle utile dans des plans financiers globaux équilibrés. Une fois que vous êtes au courant de la charge de travail administrative et des coûts impliqués, vous pourrez mieux évaluer les mérites d’une fondation privée et prendre une décision qui vous convient.

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